第1章
期权市场与波动率基础
期权基本概念 · BSM回顾 · 波动率定义与分类 · 微笑与偏斜
历史波动率隐含波动率微笑
第2章
波动率曲面构建(一)
数据清洗 · 期权筛选 · 插值方法对比 (线性/样条/多项式)
流动性三次样条预处理
第3章
波动率曲面构建(二)
SVI · SSVI · SABR · 曲面平滑与正则化 · 外推内插
参数化模型SABR正则化
第4章
波动率曲面动态分析
曲面PCA · 时间序列特征 · 因子模型
主成分分析因子模型动态
第5章
动态对冲理论基础
希腊字母详解 · 静态vs动态对冲 · 对冲成本与损益
DeltaGammaVega
第6章
Delta对冲策略
Delta中性 · 离散时间对冲 · 频率与成本权衡 · 模拟回测
Delta中性回测交易成本
第7章
Gamma与Vega对冲
Gamma Scalping · Vega对冲 · 跨期跨品种对冲
Gamma ScalpingVega跨品种
第8章
基于波动率曲面的对冲优化
曲面动态更新 · Volga/Vanna对冲 · 多标的对冲
VolgaVanna多资产
第9章
随机波动率模型 (Heston)
模型原理 · 特征函数 · 参数校准 (最小二乘/MLE)
Heston特征函数校准
第10章
局部波动率模型 (Dupire)
Dupire公式 · 局部波动率曲面 · 与随机波动率对比
Dupire局部波动率对比
第11章
随机局部波动率模型 (SLV)
模型框架 · 混合方案 · 校准流程 · 应用场景
SLV混合模型校准
第12章
跳跃扩散模型 (Merton/VG)
跳跃风险 · 模型定价 · 参数估计
MertonVG跳跃
第13章
粗糙波动率模型 (Rough Vol)
粗糙波动率 · 分数布朗运动 · 校准与对冲挑战
粗糙波动率分数布朗前沿
第14章
波动率曲面套利检测
静态套利 (日历/蝶式) · 动态套利 · 无套利修正
日历套利蝶式套利无套利
第15章
波动率指数与衍生品
VIX计算 · 波动率期货/期权 · ETP产品
VIX波动率期货ETP
第16章
外汇期权波动率曲面
外汇市场惯例 · Delta/ATM定义 · 曲面特征
外汇期权DeltaATM
第17章
利率期权波动率曲面
Swaption · Cap/Floor · SABR应用 · 利率曲面动态
SwaptionSABR利率
第18章
信用衍生品波动率
CDS与信用波动率 · 信用曲面构建 · 利差关系
CDS信用波动率利差
第19章
大宗商品波动率曲面
能源/金属/农产品 · 季节性波动 · 便利收益
商品季节性便利收益
第20章
机器学习在波动率建模中的应用
神经网络 · 高斯过程 · 树模型与集成
神经网络高斯过程集成
第21章
波动率预测模型
GARCH · HAR-RV · LSTM/Transformer · 评估指标
GARCHHAR-RVLSTM
第22章
高频波动率估计
已实现波动率 · 极差 · 跳跃检验 · 噪声处理
已实现波动率跳跃高频
第23章
波动率曲面在风险管理中的应用
VaR/ES · 压力测试 · 情景分析
VaR压力测试情景
第24章
波动率曲面在结构化产品中的应用
雪球定价 · Autocallable对冲 · 保本票据
雪球Autocallable结构化
第25章
波动率曲面在算法交易中的应用
波动率择时 · 套利策略(跨式/宽跨式) · Delta-1
择时跨式Delta-1
第26章
波动率曲面在资产配置中的应用
风险平价 · 波动率目标 · 尾部风险对冲
风险平价尾部风险配置
第27章
波动率曲面系统架构设计
实时数据流 · 曲面更新流水线 · 对冲引擎 · 回测框架
系统架构实时回测
第28章
波动率曲面建模实战项目(一)
数据获取与清洗 · 曲面构建与可视化 · 模型校准对比
实战可视化校准
第29章
波动率曲面建模实战项目(二)
动态对冲回测 · Sharpe/Calmar/最大回撤 · 敏感性分析
回测Sharpe敏感性
第30章
波动率曲面建模与动态对冲前沿
最新研究 · 行业实践 · 未来方向
前沿研究展望