01
信用利差基础
定义、构成要素、市场意义与数据来源
概念入门
02
收益率曲线基础
即期利率、远期利率、到期收益率、贴现因子
利率核心
03
数据清洗实战
Wind/彭博数据获取、异常值处理、插值方法对比
Python预处理
04
静态利差法
假设条件、计算步骤、Python实现与案例
利差代码
05
Z-Spread计算
零波动利差原理、现金流折现法、代码实现
折现量化
06
OAS模型入门
期权调整利差概念、含权债处理、蒙特卡洛模拟
期权模拟
07
OAS模型进阶
利率路径生成、提前偿还模型、校准方法
路径校准
08
信用曲线构建：Nelson-Siegel
Nelson-Siegel模型原理与参数估计
参数拟合
09
Nelson-Siegel-Svensson扩展
四因子模型、拟合优度检验
四因子检验
10
样条插值法
三次样条、B样条在曲线构建中的应用
插值平滑
11
平滑样条法
惩罚项选择、交叉验证、过拟合控制
正则化CV
12
分段线性法
节点选择策略、稳健性分析、适用场景
线性稳健
13
信用评级映射
内部评级与外部评级转换、映射矩阵构建
评级矩阵
14
行业因子调整
行业分类标准、行业利差基准、调整系数
行业基准
15
期限结构分解
信用风险、流动性风险、税收效应分离
分解风险
16
流动性溢价估算
买卖价差法、周转率法、回归分析法
流动性估算
17
信用利差预测
宏观经济因子、市场情绪指标、机器学习尝试
预测ML
18
PCA主成分分析
因子降维、解释方差、曲线变动分解
降维PCA
19
信用利差日历效应
月末效应、季末效应、节假日效应
日历季节
20
跨市场利差分析
境内境外利差、汇率影响、资本流动
跨境汇率
21
信用利差与宏观指标
GDP、CPI、PMI的相关性研究
宏观相关性
22
信用利差与货币政策
利率政策、准备金率、公开市场操作
央行政策
23
信用利差与信用事件
违约、降级、负面展望的影响
事件违约
24
信用利差与市场情绪
VIX指数、信用恐慌指数、资金流向
情绪VIX
25
信用利差曲线交易策略
陡峭化、平坦化、蝶式交易
交易曲线
26
相对价值策略
跨品种利差、期限利差、评级间利差
相对价值套利
27
信用利差风险管理
VaR、CVaR、压力测试、情景分析
风控VaR
28
信用利差指数构建
指数编制方法、再平衡规则、跟踪误差
指数编制
29
信用利差衍生品
信用违约互换(CDS)、信用利差期权
CDS期权
30
实战项目：系统与仪表盘
构建完整的信用利差曲线系统与可视化仪表盘
项目仪表盘