基差交易入门到精通

📚 共计 30 章节

基差交易入门

基差的定义与核心逻辑 · 起源与发展 · 与套保的区别 · 参与者与市场生态

基差的构成与计算

现货期货关系 · 基差=现货-期货 · 正/反向市场特征 · 强弱与波动率

核心策略框架

多头/空头策略 · 套利策略 · 价差回归 · 盈亏结构分析

基差风险 · 保证金与杠杆 · 止损仓位 · 黑天鹅应对

数据工具与平台

数据获取 · Excel/Python计算 · 软件平台 · 可视化分析

农产品市场应用

季节性规律 · 大豆玉米案例 · 风控要点 · 实战技巧

农产品实战

能源市场应用

原油区域价差 · WTI与Brent · 仓储物流 · 季节性策略

金属市场应用

期限结构 · 铜铝案例 · 库存升贴水 · 宏观因素

化工市场应用

产业链传导 · PTA甲醇案例 · 开工率检修 · 库存周期

黑色系市场应用

供需驱动 · 螺纹铁矿 · 政策环保 · 季节性规律

期限结构分析

升贴水含义 · contango/backwardation · 对基差影响 · 套利机会

库存与仓单分析

库存传导 · 仓单注册注销 · 库存周期策略 · 数据解读

物流与交割分析

交割规则影响 · 物流成本 · 交割月收敛 · 交割套利

季节性规律分析

农产品/能源/金属季节性模式 · 策略构建

季节性规律

统计套利方法

均值回归 · 分布异常值 · 模型构建 · 回测优化

机器学习方法

ML预测 · 特征工程 · 模型训练评估 · 实战案例

量化策略开发

量化框架 · 回测系统 · 参数优化 · 实盘部署

资金管理与仓位配置

凯利公式 · 头寸计算 · 组合风险 · 资金曲线

交易心理与纪律

心理陷阱 · 纪律执行 · 复盘改进 · 长期心态

监管与合规

监管框架 · 合规要点 · 内控风控 · 税务会计

跨品种套利

相关性分析 · 油粕比/螺矿比 · 风险控制 · 实战案例

跨品种套利

跨市场套利

价差逻辑 · 内外盘策略 · 汇率政策风险 · 实战案例

跨市场内外盘

期限结构逻辑 · 蝶式/牛熊套利 · 交割风险 · 实战案例

期权结合策略

组合逻辑 · 保护策略 · 增强策略 · 期权套利

产业链套利

上下游传导 · 压榨/加工利润 · 库存开工率 · 实战案例

产业链利润

宏观与政策分析

宏观经济影响 · 政策冲击 · 地缘政治 · 宏观驱动策略

实战案例复盘(一)

农产品 · 能源 · 金属 · 化工完整案例复盘

实战案例复盘(二)

黑色系 · 跨品种 · 跨市场 · 跨期完整复盘

高级话题与前沿

算法/高频交易 · 区块链数字化 · ESG绿色基差 · 未来方向

职业发展与学习路径

技能树 · 学习资源 · 社区平台 · 职业规划