01
跨期套利概述
什么是跨期套利？定义、核心逻辑与市场原理。
概念原理
02
价差与基差
价差(Spread)与基差(Basis)的概念、计算及市场含义。
核心指标计算
03
跨期套利的类型
牛市套利、熊市套利、蝶式、鹰式结构与适用场景。
策略分类实战
04
持有成本模型
持有成本(Cost of Carry)模型推导，理论价差与实际偏离。
定价模型理论
05
价差影响因素
仓储、资金、便利收益、季节性供需对价差的影响。
基本面分析
06
统计套利基础
均值回归、协整检验、Z-score 在跨期套利中的应用。
统计学量化
07
数据获取与清洗
Tushare/Wind/JoinQuant 数据源，对齐与异常处理。
数据工程Python
08
价差计算与可视化
Python 实现价差计算、曲线、移动平均与布林带。
可视化技术分析
09
协整检验实战
ADF 检验、Johansen 检验，判断合约是否协整。
统计检验Python
10
Z-score 与交易信号
Z-score 计算、阈值设定(±1, ±2)，生成开平仓信号。
信号生成策略
11
回测框架搭建
用 Python 构建跨期套利回测引擎，记录每笔交易。
回测系统
12
回测指标评估
夏普比率、最大回撤、胜率、盈亏比，策略评估。
绩效风控
13
实盘交易注意事项
滑点、手续费、保证金、涨跌停板对套利的影响。
实战细节
14
资金管理与仓位控制
凯利公式、固定比例法，跨期套利仓位计算。
资金管理风控
15
风险管理
价差极端波动、流动性、交割、政策风险。
风控极端
16
跨品种套利对比
跨期 vs 跨品种 vs 期现套利，优劣分析。
对比策略
17
商品期货跨期套利案例
螺纹钢、铁矿石、豆粕跨期套利实战复盘。
商品案例
18
股指期货跨期套利案例
IF/IC/IH 当月与次月价差交易策略。
股指实战
19
国债期货跨期套利
国债期货净基差交易与跨期价差逻辑。
国债基差
20
季节性套利策略
农产品季节性规律，历史价差分布制定策略。
季节性农产品
21
事件驱动套利
交割月、移仓换月、政策发布时的价差突变机会。
事件驱动
22
高频跨期套利
Tick 级价差监控、订单簿不平衡、做市商策略。
高频Tick
23
机器学习辅助套利
LSTM 预测价差，随机森林识别套利机会。
机器学习预测
24
套利组合优化
马科维茨均值-方差模型在多个套利对中的应用。
组合优化
25
程序化交易系统架构
数据层、策略层、执行层的完整设计。
系统架构程序化
26
API 对接与自动交易
CTP、Futu API、Binance API 对接实战。
API自动交易
27
策略监控与报警
价差偏离报警、持仓监控、日志与异常处理。
监控报警
28
常见陷阱与误区
价差回归假象、过度拟合、幸存者偏差。
认知避坑
29
进阶话题：期权跨期套利
期权跨期、波动率套利与跨期套利结合。
期权进阶
30
课程总结与职业发展
从套利交易员到量化研究员，学习路径与资源推荐。
职业总结