01
订单簿基础
什么是订单簿、限价单与市价单、买卖盘口与价差、深度图解读
盘口价差深度图
02
订单簿数据结构
Level 1/2/3数据、快照与增量更新、Tick级数据流、存储与回放
L1/L2/L3增量Tick
03
订单簿微观结构
订单到达与撤销、统计特性、流动性分布、马尔可夫性质
微观结构流动性马尔可夫
04
订单簿位置策略
盘口附近挂单、冰山订单与隐藏流动性、不平衡指标、做市策略
冰山订单做市不平衡
05
交易优势构建
信息优势、速度优势、模型优势、执行优势、组合优势
信息速度模型执行
06
订单簿预测模型
订单流不平衡预测、短期价格方向、成交量分布、限价单成交概率
预测订单流成交概率
07
高频交易中的订单簿
延迟与时钟同步、FPGA加速、低延迟架构、订单簿重建
HFTFPGA低延迟
08
订单簿模拟与回测
事件驱动回测框架、订单簿模拟器、滑点与冲击成本、过拟合
回测模拟滑点
09
做市商策略
对称做市、库存管理、风险对冲、最优报价问题
做市商库存对冲
10
订单簿套利策略
跨交易所价差套利、三角套利、统计套利、延迟套利
套利价差三角
11
订单簿中的信息泄露
订单流毒性与逆向选择、冰山订单检测、操纵行为、监管合规
逆向选择毒性合规
12
订单簿特征工程
价格衍生特征、成交量衍生特征、订单簿斜率、熵、微观结构特征
特征斜率熵
13
机器学习在订单簿中的应用
LSTM预测订单流、Transformer模型、强化学习做市、特征重要性
LSTMTransformer强化学习
14
订单簿可视化
实时深度图、热力图、订单簿动画、交互式分析工具
可视化热力图深度图
15
订单簿与市场微观结构理论
Glosten-Milgrom模型、Kyle模型、信息不对称与价差、市场深度与弹性
微观理论Kyle深度
16
订单簿中的统计套利
协整与配对交易、均值回归策略、订单簿驱动的统计套利信号
协整配对均值回归
17
订单簿执行算法
VWAP/TWAP算法、冰山执行、适应性执行、订单簿感知的TWAP
VWAPTWAP执行
18
订单簿中的波动率
已实现波动率、微观结构噪声、订单簿驱动的波动率模型、高频预测
波动率微观噪声高频
19
订单簿与市场情绪
订单流不平衡与情绪指标、恐慌指数、订单簿中的羊群效应
情绪恐慌羊群
20
订单簿中的流动性黑洞
流动性危机、订单簿崩溃、闪崩事件、风险控制机制
流动性黑洞闪崩风控
21
订单簿与期权定价
隐含波动率曲面、订单簿对期权 Greeks 的影响、高频期权做市
期权Greeks隐含波动率
22
订单簿中的跨资产关联
股票与期货订单簿联动、跨市场套利、订单簿相关性矩阵
跨资产联动相关性
23
订单簿数据清洗
异常值检测、数据对齐、缺失值处理、Tick数据质量控制
清洗异常值质量控制
24
订单簿中的季节性模式
日内模式、周内模式、事件驱动模式、节假日效应
季节性日内事件
25
订单簿与新闻事件
新闻情绪分析、事件驱动策略、订单簿对新闻的反应速度
新闻情绪事件驱动
26
订单簿中的算法博弈
最优执行博弈、订单簿博弈论模型、纳什均衡报价
博弈论纳什均衡最优执行
27
订单簿与风险管理
VaR与CVaR、压力测试、订单簿驱动的风险指标、止损策略
VaRCVaR止损
28
订单簿中的因子投资
微观结构因子、流动性因子、订单簿因子在选股中的应用
因子选股流动性
29
订单簿与加密货币市场
加密货币订单簿特性、DeFi中的AMM与订单簿、做市策略
加密货币DeFiAMM
30
订单簿策略实战
从数据获取到策略部署、实盘注意事项、策略评估与迭代、未来趋势
实战部署迭代