从订单流看市场操纵识别与防范
📚 共计 30 章节
01
订单流基础
什么是订单流？Level 1、Level 2与Tick级数据的区别。
入门
数据
02
市场微观结构
订单簿的构成、限价单与市价单的博弈。
微观
博弈
03
操纵手法之幌骗
定义、原理、经典案例（2010年美股闪崩）。
幌骗
闪崩
04
操纵手法之分层挂单
如何通过虚假订单制造深度假象。
虚假深度
05
操纵手法之报价塞单
高频塞单与交易所的应对机制。
塞单
高频
06
操纵手法之对倒交易
自买自卖制造虚假成交量。
对倒
虚假量
07
操纵手法之洗售交易
关联账户间的循环交易。
洗售
关联
08
操纵手法之尾盘操纵
收盘价操纵的常见套路。
尾盘
收盘价
09
操纵手法之拉高出货
订单流中的吸筹与派发特征。
吸筹
派发
10
操纵手法之止损猎杀
如何通过订单流识别止损触发点。
止损
猎杀
11
识别工具之订单簿失衡
买卖盘口深度比的计算与阈值。
失衡
深度比
12
识别工具之成交速度异常
Taker与Maker行为的突变检测。
速度
突变
13
识别工具之订单撤销率
高撤销率是幌骗的典型特征。
撤销率
幌骗
14
识别工具之价格影响分析
大单对价格的冲击系数。
冲击
大单
15
识别工具之时间序列分析
订单到达间隔的泊松分布检验。
泊松
到达
16
识别工具之机器学习应用
用随机森林识别异常订单流。
随机森林
AI
17
防范策略之交易规则
交易所层面的熔断与限速机制。
熔断
限速
18
防范策略之监控系统
实时订单流异常告警系统设计。
监控
告警
19
防范策略之算法防御
智能路由与冰山订单的使用。
冰山
路由
20
防范策略之仓位管理
避免成为猎杀目标的资金管理法则。
仓位
风控
21
实战案例之比特币交易所
某交易所的Wash Trading数据分析。
比特币
洗售
22
实战案例之美股市场
某中概股被做空前的订单流异常。
中概股
做空
23
实战案例之期货市场
螺纹钢期货的尾盘操纵复盘。
螺纹钢
尾盘
24
实战案例之外汇市场
英镑闪崩中的订单流特征。
英镑
闪崩
25
监管框架之美国SEC
Regulation NMS与市场接入规则。
SEC
NMS
26
监管框架之中国证监会
程序化交易报告制度与异常交易监控。
证监会
程序化
27
监管框架之欧洲ESMA
MiFID II下的订单记录要求。
ESMA
MiFID
28
道德与合规
量化交易员的职业操守与合规红线。
合规
道德
29
未来趋势：DeFi与链上订单流
DeFi与链上订单流的操纵风险。
DeFi
链上
30
综合实战：搭建监控仪表盘
搭建一个简易的订单流监控仪表盘。
仪表盘
实战