01
固定收益市场概述
债券基础 · 利率期限结构 · 信用利差 · 市场参与者与交易机制
基础宏观
02
套利基础理论
无套利定价原理 · 复制组合 · 套利机会的数学定义
核心定价
03
国债期货套利
基差交易 · 跨期套利 · 跨品种套利 · 交割期权
期货基差
04
利率互换套利
互换定价 · 互换利差交易 · 基差互换策略
互换IRS
05
信用债套利
信用利差分解 · CDS套利 · 信用曲线交易
信用CDS
06
可转债套利
可转债定价模型 · 转换套利 · 波动率套利 · Delta对冲
可转债Delta
07
回购套利
回购利率与融资成本 · 正/逆回购套利 · 期限错配策略
回购资金
08
跨市场套利
境内外债券价差 · 在岸与离岸市场 · 汇率对冲
跨境汇率
09
统计套利
协整关系 · 配对交易 · 均值回归策略 · 回测框架
统计配对
10
事件驱动套利
信用评级调整 · 债券到期 · 赎回与回售事件
事件评级
11
波动率套利
利率波动率曲面 · 期权隐含波动率 · 方差互换
波动率期权
12
相对价值策略
收益率曲线曲度交易 · 蝶式策略 · 哑铃策略
曲线蝶式
13
做市商套利
买卖价差 · 库存管理 · 订单流预测
做市微观
14
算法交易执行
TWAP · VWAP · POV · 冰山订单 · 执行缺口分析
算法执行
15
风险度量
久期 · 凸性 · DV01 · CVaR · 压力测试
风控度量
16
资金管理
杠杆控制 · 保证金管理 · 融资融券成本优化
资金杠杆
17
数据获取
Wind/彭博API · 债券行情数据清洗 · 收益率曲线构建
数据API
18
定价模型
Nelson-Siegel模型 · Svensson模型 · 样条插值法
定价曲线
19
回测框架
事件驱动回测 · 参数优化 · 过拟合检测 · 绩效归因
回测验证
20
实时监控
持仓监控 · 风险限额 · 预警系统 · 自动止损
监控风控
21
交易成本分析
买卖价差 · 市场冲击 · 延迟成本 · 机会成本
成本微观
22
组合优化
均值-方差优化 · Black-Litterman模型 · 风险预算
组合优化
23
对冲策略
利率对冲 · 信用对冲 · 货币对冲 · Delta-Gamma对冲
对冲希腊值
24
高频套利
订单簿分析 · Tick级数据 · 延迟套利 · 做市策略
高频Tick
25
机器学习应用
收益率预测 · 违约概率模型 · 聚类分析 · 强化学习做市
ML预测
26
监管与合规
巴塞尔协议 · Dodd-Frank法案 · 交易报告 · 合规检查
监管合规
27
系统架构
低延迟系统 · 消息队列 · 数据库设计 · 灾备方案
架构系统
28
绩效评估
夏普比率 · Sortino比率 · 最大回撤 · 信息比率 · Alpha/Beta分解
绩效指标
29
实战案例一
国债期货跨期套利策略全流程
实战国债期货
30
实战案例二
信用债利差统计套利策略全流程
实战信用债