01
期货市场与组合风险概述
期货市场功能、组合风险定义、风险管理的重要性
基础入门
02
风险因子识别
系统性风险、非系统性风险、基差风险、流动性风险
因子核心
03
数据获取与预处理
期货行情数据源、数据清洗、缺失值处理、数据对齐
数据清洗
04
单品种波动率建模
历史波动率、GARCH模型、波动率预测
波动率GARCH
05
相关性矩阵与协方差矩阵
皮尔逊相关系数、协方差矩阵计算、矩阵正定性处理
矩阵统计
06
投资组合理论
马科维茨均值-方差模型、有效前沿、最小方差组合
马科维茨前沿
07
风险价值(VaR)模型
参数法、历史模拟法、蒙特卡洛模拟法
VaR模拟
08
条件风险价值(CVaR)模型
CVaR定义、CVaR计算、与VaR对比
CVaR尾部
09
最大回撤与回撤期
最大回撤计算、回撤期分析、Calmar比率
回撤绩效
10
风险预算与风险平价
等风险贡献、风险平价组合构建、Python实现
风险平价Python
11
Black-Litterman模型
先验分布、观点融合、后验收益与权重
BL模型贝叶斯
12
期货套利策略风险
跨期套利、跨品种套利、期现套利风险监控
套利监控
13
保证金与杠杆风险管理
初始保证金、维持保证金、杠杆倍数控制
保证金杠杆
14
压力测试与情景分析
历史情景、假设情景、极端市场模拟
压力测试情景
15
蒙特卡洛模拟在风险中的应用
价格路径模拟、组合损益分布、VaR/CVaR估计
蒙特卡洛模拟
16
Copula函数与尾部风险
Copula基础、Clayton/Gumbel/Frank Copula、尾部相关性
Copula尾部
17
动态风险管理
滚动窗口分析、衰减因子、EWMA协方差矩阵
动态EWMA
18
组合优化与再平衡
目标函数、约束条件、再平衡频率与成本
优化再平衡
19
风险归因分析
边际风险贡献、成分风险贡献、风险分解
归因分解
20
绩效评估指标
夏普比率、索提诺比率、信息比率、Treynor比率
绩效比率
21
回测框架搭建
回测引擎设计、交易成本模拟、滑点处理
回测引擎
22
多周期风险管理
日频、周频、月频风险指标转换与聚合
多周期聚合
23
极端事件与肥尾分布
极值理论(EVT)、POT模型、广义帕累托分布
极值肥尾
24
期货期权组合风险
Delta、Gamma、Vega风险、希腊字母组合管理
期权希腊字母
25
跨市场风险传导
国内外期货联动、隔夜风险、跳空风险
跨市场传导
26
流动性风险度量
买卖价差、Amihud非流动性指标、持仓限制
流动性价差
27
操作风险与模型风险
数据错误、模型过拟合、参数敏感性分析
操作风险模型
28
监管与合规要求
巴塞尔协议、Dodd-Frank法案、中国期货监管框架
监管合规
29
风险管理报告与可视化
风险仪表盘、热力图、风险瀑布图
可视化报告
30
综合案例实战
构建一个多品种期货组合风险管理全流程系统
实战全流程