01
期货风险概述
市场风险·信用风险·流动性风险·操作风险·法律风险 · 风险管理意义
定义分类
02
风险管理组织架构
董事会·风险管理委员会·CRO·风控部门·三道防线模型
治理职责
03
风险管理制度体系
制度框架·核心文件·风险管理办法·限额·应急预案·制定流程
制度合规
04
市场风险管理
价格/波动率/基差风险 · VaR·ES·敏感性分析 · 限额体系
度量VaR
05
信用风险管理
交易对手违约·结算风险·信用评级·授信·保证金·净额结算
缓释评估
06
流动性风险管理
市场/融资流动性 · LCR·NSFR · 流动性应急预案
覆盖率压力
07
操作风险管理
人为·系统·流程·外部事件 · RCSA·KRI·损失数据 · 资本计量
控制资本
08
法律与合规风险管理
期货法·证监会规章·反洗钱·投资者适当性·信息隔离·案例
合规法规
09
风险限额体系
交易/持仓/止损/集中度限额 · 基于资本/VaR · 监控预警
限额监控
10
压力测试与情景分析
敏感性·情景·反向压力测试 · 流程设计 · 应用
压力情景
11
风险价值（VaR）模型
参数·历史模拟·蒙特卡洛 · 置信水平·持有期 · 回测验证
VaR模型
12
预期损失（ES）与尾部风险
ES定义·优势·极值理论EVT · 尾部风险度量
ES极值
13
期货保证金管理
初始/维持/追加保证金 · SPAN·标准组合 · 优化策略
保证金SPAN
14
逐日盯市与结算风险管理
盯市原理·日终结算·盘中追保 · 违约处理·结算担保金
结算盯市
15
交易对手信用风险（CCR）
当前/潜在敞口·CVA · ISDA·CSA·保证金交换
CCRCVA
16
中央对手方（CCP）清算机制
CCP作用·违约基金·初始/变动保证金 · 清算流程
CCP清算
17
期货公司风险监管指标
净资本·风险资本准备·流动性覆盖 · 监管比率·报告
监管净资本
18
风险管理信息系统（RMIS）
数据采集·风险计量·限额监控·报告 · 系统架构·数据治理
系统数据
19
风险数据治理
完整性·准确性·及时性·一致性 · 数据字典·血缘·监控
治理质量
20
风险报告与信息披露
日报/周报/月报·敞口·限额使用·压力测试 · 定期/临时报告
报告披露
21
内部控制与审计
控制五要素·内审流程·审计计划·外部审计要求
内控审计
22
应急预案与业务连续性管理
市场异常·系统故障·BCP制定·应急演练评估
BCP应急
23
期货期权风险管理
Delta·Gamma·Vega·Theta·Rho · 对冲·套利·保证金
期权希腊字母
24
套期保值风险管理
买入/卖出/交叉套保 · 有效性评估 · 套期会计
套保会计
25
跨市场与跨品种风险管理
价差·汇率·时区风险 · 跨品种套利 · 对冲·分散化
跨市场套利
26
程序化交易风险管理
高频交易·算法错误·市场冲击 · 熔断·限速·撤单限制
程序化监管
27
境外期货风险管理
境外市场特点·汇率/法律/时差风险 · 跨境策略
境外跨境
28
风险管理文化建设
文化重要性·培训考核激励 · 全员风控意识
文化意识
29
风险管理绩效评估
RAROC·夏普比率·回撤控制 · 绩效评估·优化建议
绩效RAROC
30
未来趋势与挑战
AI·大数据·区块链 · 巴塞尔III·FRTB · 气候·网络风险
趋势科技