01
多空组合基础
因子套利概念 · 多空组合定义 · 市场中性原理
基石中性
02
因子选择与IC分析
信息系数(IC) · ICIR · 因子有效性检验
IC显著性
03
分组测试框架
十分位分组 · 多空组合收益 · 单调性检验
分组单调性
04
多空权重分配
等权配置 · 市值加权 · 波动率倒数加权
权重波动率
05
行业中性化处理
行业分类标准 · 市值中性化 · Z-score中性化
行业中性化
06
市值中性化
市值分层处理 · 分组回归 · 市值剥离
市值剥离
07
多因子合成
等权合成 · ICIR加权 · 最大化ICIR优化
合成优化
08
风险模型引入
Barra风险模型 · 风格因子暴露 · 风险预算
Barra风险
09
约束优化求解
二次规划 · 目标函数构建 · 约束条件设置
优化QP
10
换手率控制
换手率定义 · 衰减因子 · 交易成本惩罚
换手成本
11
多空组合回测
回测框架搭建 · 净值曲线 · 绩效指标
回测绩效
12
绩效归因分析
Brinson归因 · 因子归因 · 行业归因
归因Brinson
13
极端风险控制
VaR · CVaR · 最大回撤约束
VaR回撤
14
多空组合杠杆
杠杆倍数 · 保证金管理 · 爆仓风险
杠杆保证金
15
多空组合对冲
股指期货对冲 · ETF对冲 · 期权对冲
对冲期货
16
多空组合调仓
定期调仓 · 事件驱动调仓 · 阈值调仓
调仓事件
17
多空组合容量
容量测算 · 冲击成本 · 流动性约束
容量冲击
18
多空组合实盘
实盘架构 · 交易执行 · 风控流程
实盘执行
19
多空组合案例分析
A股市场 · 美股市场 · 商品市场
案例全球
20
多空组合进阶
机器学习因子 · 另类数据 · 高频因子
ML另类
21
统计套利
配对交易 · 协整关系 · 均值回复
协整配对
22
事件驱动策略
财报事件 · 分红事件 · 指数调整
事件分红
23
市场微观结构
订单流 · 买卖价差 · 流动性黑洞
微观订单
24
算法交易
TWAP · VWAP · 冰山订单
算法TWAP
25
风险管理深化
压力测试 · 情景分析 · 敏感性分析
压力情景
26
资金管理
凯利公式 · 固定比例 · 动态调整
凯利仓位
27
心理偏差
过度自信 · 损失厌恶 · 锚定效应
行为偏差
28
监管合规
做空限制 · 持仓限制 · 信息披露
合规监管
29
系统架构
数据流 · 计算引擎 · 交易接口
架构系统
30
未来趋势
AI驱动 · ESG整合 · 去中心化金融
AIESGDeFi