第01章
因子投资导论
定义、发展历史、与传统投资的区别、核心优势与风险
概念历史
第02章
常见因子分类
价值因子、动量因子、质量因子、规模因子、低波动因子、成长因子
价值动量质量
第03章
因子数据获取
数据源介绍（Wind、Tushare、JoinQuant）、数据清洗与预处理、对齐与频率转换
数据API
第04章
因子构建与计算
因子计算公式、标准化处理（Z-score、分位数）、中性化处理（市值、行业）
计算标准化
第05章
单因子测试框架
IC分析（信息系数）、IR分析（信息比率）、分组回测、多空组合收益分析
IC回测
第06章
因子IC分析
IC的定义与计算、IC序列的统计检验、IC衰减图、IC的行业分布
统计衰减
第07章
因子分组回测
分组方法（等分、分位数）、分组收益计算、单调性检验、多空组合构建
分组单调性
第08章
因子相关性分析
因子间相关系数矩阵、聚类分析、冗余因子剔除、因子合成方法
相关性聚类
第09章
多因子模型构建
等权加权、市值加权、IC加权、IR加权、优化加权
加权模型
第10章
因子择时
因子动量、因子反转、宏观环境与因子表现、市场状态切换
择时宏观
第11章
风险模型基础
Barra风险模型简介、因子暴露矩阵、协方差矩阵估计、特异风险
Barra风险
第12章
组合优化
均值-方差优化、风险预算、最大分散化、Black-Litterman模型
优化BL
第13章
约束条件处理
权重约束（上下限）、行业约束、换手率约束、跟踪误差约束
约束风控
第14章
组合绩效归因
Brinson归因、因子归因、风格归因、行业归因
归因Brinson
第15章
回测框架搭建
回测引擎设计、交易成本模拟、滑点处理、样本外测试
回测模拟
第16章
过拟合与多重检验
数据窥探偏差、多重比较校正、交叉验证、正则化方法
过拟合正则化
第17章
机器学习因子挖掘
决策树、随机森林、XGBoost、神经网络在因子挖掘中的应用
MLXGBoost
第18章
另类数据因子
舆情因子、新闻情绪、卫星图像数据、供应链数据
另类舆情
第19章
高频因子
分钟级因子、Tick级因子、订单簿因子、微观结构因子
高频Tick
第20章
因子生命周期
因子衰减、因子拥挤度、因子策略容量、因子失效预警
衰减拥挤
第21章
行业中性化处理
行业分类标准、行业中性化方法、行业轮动策略
行业中性化
第22章
市值中性化处理
市值分组、市值中性化回归、大小盘风格切换
市值风格
第23章
因子组合构建实战
从因子池到最终组合的完整流程、代码实现
实战代码
第24章
因子投资策略回测
完整回测流程、绩效指标计算（夏普、最大回撤、Calmar比率）
绩效夏普
第25章
因子投资策略优化
参数敏感性分析、稳健性检验、压力测试
优化敏感性
第26章
因子投资实盘注意事项
交易执行、资金管理、风险监控、归因分析
实盘风控
第27章
因子投资前沿
ESG因子、主题因子、宏观因子、因子投资与量化对冲
ESG前沿
第28章
因子投资工具与平台
Python库（Alphalens、Pyfolio、Zipline）、商业平台（Wind、Bloomberg）
工具Python
第29章
因子投资案例研究
A股市场经典因子策略复盘、海外市场因子策略对比
案例A股
第30章
因子投资未来趋势
AI与因子投资、因子投资与被动投资融合、因子投资监管动态
AI趋势